Quelle incidence l’inflation et les rendements négatifs auront-ils sur mon plan de retraite?

Quand le prix des articles essentiels du quotidien augmente plus vite que les revenus, le pouvoir d’achat diminue. La retraite confortable peut alors sembler de plus en plus inatteignable, surtout pour les personnes retraitées qui vivent avec un revenu fixe ou semi-fixe. La bonne nouvelle? Vous pouvez agir. Avec une bonne connaissance des répercussions de l’inflation sur votre portefeuille et des approches de placement stratégiques, vous pouvez veiller à ce que votre revenu de retraite suive la hausse des coûts.

L’inflation et votre plan de retraite

En termes simples, le taux d’inflation correspond au rythme auquel le prix des biens et services augmente au fil du temps. L’inflation peut être causée par l’augmentation des coûts de production ou par d’autres facteurs. Par exemple, en avril 2026, le prix de l’essence au Canada a augmenté de 28,6 % par rapport à l’année précédente¹. Parfois, ces hausses sont fulgurantes et peuvent gruger votre budget, même si vos habitudes de consommation n’ont pas changé.

Les portefeuilles de retraite ne font pas exception. Il est donc logique que les personnes retraitées soient touchées différemment par l’inflation selon leur mode de vie, leurs dépenses, et leur façon d’épargner ou d’investir.

Répercussions de l’inflation sur vos revenus de retraite

• Vos dépenses pourraient augmenter plus rapidement que vos revenus (fixes).
• Vous pourriez épuiser votre épargne à un rythme plus rapide que prévu – surtout si vos dépenses sont plus élevées que prévu.

Comment préparer un plan de retraite en tenant compte des risques liés à l’inflation?

Si vous n’êtes pas encore à la retraite, la première étape est la planification. Avec l’aide d’un conseiller ou d’une conseillère, assurez-vous que votre plan vous procure un revenu qui peut augmenter au fil du temps, en fonction de l’inflation.

Si vous êtes déjà à la retraite, tâchez de résister à la tentation de fuir le marché. À l’inverse, conserver ses placements est une bonne façon de se protéger contre l’inflation. Il est plus important de rester sur le marché que de tenter de l’anticiper.

Durant les périodes d’inflation, certains secteurs, comme la consommation de base et les services publics, ont tendance à surperformer. D’autres, comme la consommation discrétionnaire et les technologies, enregistrent souvent des résultats médiocres. Certaines sociétés pourront peut-être augmenter leurs prix en fonction de la hausse des coûts, ce qui peut se traduire par des bénéfices plus élevés. Par conséquent, opter pour des solutions de placement dont les gestionnaires actifs tiennent compte de ces facteurs est de bon augure.

Investir stratégiquement en songeant à la croissance peut vous aider

Les solutions de placement axées sur les actions procurent généralement des rendements supérieurs à l’inflation². Si, par exemple, la composante en actions d’un portefeuille génère un rendement de 9 %, mais que le taux d’inflation est de 3 %, le rendement sera supérieur de 6 % au taux d’inflation. Les personnes retraitées auront donc peut-être intérêt à envisager une stratégie consistant à investir dans des solutions de placement axées sur la croissance pour contrer les effets de l’inflation.

Envisagez des actifs procurant une couverture contre l’inflation

Quand l’inflation est élevée, les gestionnaires de portefeuille peuvent investir dans des catégories d’actifs spécifiques, comme les infrastructures et les biens immobiliers, qui performent généralement bien dans un contexte inflationniste. Pour les Solutions gérées Granite Sun Life, l’équipe Solutions multiactifs de Placements mondiaux Sun Life utilise la répartition tactique de l’actif comme principal outil de gestion active. Ainsi, elle peut faire des rajustements à court terme pour gérer le risque et saisir des occasions lorsque des événements du marché – p. ex. périodes de forte inflation – modifient les perspectives de risque/rendement de certaines catégories d’actifs par rapport aux attentes à plus long terme.

Les contrats de fonds distincts présentent des avantages qui peuvent vous aider à garder le cap sur vos objectifs de retraite

Tout comme les fonds communs de placement et les fonds négociés en bourse (FNB) à gestion active, les fonds distincts regroupent les sommes versées par les épargnants dans des fonds diversifiés faisant l’objet d’une gestion professionnelle. Contrairement aux fonds communs de placement et aux FNB à gestion active, ils offrent certaines garanties d’assurance – sous forme de garanties au décès et de garanties à l’échéance – qui peuvent protéger une partie de votre placement initial. De plus, les Solutions FPG Sun Life de Placements mondiaux Sun Life peuvent vous procurer un revenu garanti à vie, si vous choisissez cette option. Pour en savoir plus sur la gamme de fonds distincts de Placements mondiaux Sun Life, consultez notre site Web.

Que vous approchiez de la retraite ou l’ayez déjà entamée, l’inflation aura une incidence sur vous. Il existe diverses options pour atténuer l’impact de la hausse des prix et garder le cap sur vos objectifs de retraite, même si le taux d’inflation augmente. Adressez-vous à votre conseiller ou conseillère pour en savoir plus.